风险选择和分类的原理--第二节 风险选择和分类（3页）.doc

一、风险选择和分类的意义

风险选择和分类是指保险公司根据保险标的的不同风险水平进行分类，有选择的接受投保、调整保险责任和保费或拒保的过程。风险选择和分类是核保的步骤之一。保险公司进行风险选择和分类最重要的原因是，保险标的的风险水平不尽相同。

十九世纪的人寿保险公司，对被保险人群体几乎不进行分类。保险公司对所有被保险人收取相同保费。这样做的问题在于：首先，该群体人数有限，其年龄结构可能与保单预定死亡率所使用的人群不同，甚至存在很大差异；其次，对所有人收取相同保费，会使某些人觉得“不公平”，如果一个身体健康的年轻人发现他和一个体弱多病的老年人交纳相同的保费、获得相同保险保障，那么他很可能会要求退保。而当人们发现保险公司不分男妇老幼适用同一保费标准时，体弱多病者将是最踊跃的投保者，这就是逆选择问题。

不进行风险选择和分类的直接后果就是，保险公司按照标准死亡率收取保费，结果被保险人群体的死亡率高于标准死亡率，保险公司入不敷出而面临破产境地。风险选择和分类的意义就在于，将一个群体按不同风险水平进行分类（分组），据此收取不同的保费，使得每一类群体的保费足以支付将来的赔付。

下面的例子表明保险公司进行风险选择和不进行风险选择的差别，保险公司由于没有进行风险选择，接受了以下群体购买保险。他们的分布情况如下表：

被保险人分布 实际死亡率

（与标准死亡率相比较） 标准死亡率

（保单预定死亡率）

90% 100% 100%

5% 125% 100%

3% 150% 100%

1% 200% 100%

1% 300% 100%

合计 105.75% 100%

从上表可以看出，被保险人的整体死亡率高于保单预定死亡率，保险公司会出现亏损。解决这个问题的途径之一就是对后10%的人，拒绝承保，这样被保险人的整体死亡率与保单预定死亡率一致，保险公司不会亏损。