国内证券商风险管理实务作业（81页）.pdf

第一节 抽测结果汇总说明
為瞭解「证券商风险管理实务守则」公告实施后，证券商参考遵循之情形，行政院金融监督管理委员会证券期货局函嘱财团法人中华民国证券柜檯买卖中心邀集臺湾证券交易所股份有限公司成立专案抽测小组，并委託学者、专家协助，对证券商风险管理质化、量化实际执行情行进行抽测。本案抽测之对象与家数基於重要性、风险性与整体性之考量，计筛选从事衍生性金融商品交易或发行权证数量较大之前 16 名综合证券商、未从事衍生性金融商品交易之 4 家综合证券商及 2 家外国证券商与 2 家专业经纪商，共计 24 家进行抽测。本次所抽测之内容，主要仍以「证券商风险管理实务守则」暨「证券商风险管理自行检查表」為主要查核内容，并由资诚会计师事务所本身对金融行业之查核经验，汲取对风险管理较具重要影响性之项目，纳入查核内容，俾期查核内容能达本次抽测之目标。经参考财团法人中华民国证券柜檯买卖中心於 94 年 12 月 20 日举办之「建立证券商良好风险管理制度」座谈会所提供之资料及说明，表示其进行抽测内容包括风险管理制度、风险管理组织架构、各类风险管理机制执行内容、风险管理资讯系统、风险性之绩效管理及风险管理资讯揭露等 6 大项目 66 项指标，以下谨依前述之6 大项目依序将证券商实务作业执行情形叙明如下： 
一、风险管理制度 
（一）风险管理制度之订定： 
鉴於各证券商经营业务种类与复杂程度有异、资本额度有所不同、所承担之风险胃纳大小不一及所面临之风险状况不同，故视其风险控管需要，而自行订定其风险管理制度。為俾利比较瞭解证券商风险管理制度订定之内容，谨将证券商依经营业业务性质之不同，分类说明如下： 
1.外国证券商： 
外国证券商在国内所申请之证券业务主要為接受国外专业投资机构或基金委託买卖有价证券经纪业务，其业务性质较為单纯，所面临主要风险為作业风险。另外国证券商接受委託交易前均会先行向委託保管银行查询客户之资金状况及证券保管库存数额，所面临之相关风险相对其他证券商较為有限，故目前大都依臺湾证券交易所股份有限公司所等证券相关单位订颁之「证券商内部控制制度标準规范」中有关开户手续及审核作业、客户徵授信作业、客户帐户之管理作业、受託买卖及成交作业、交割（给付结算）作业、受託买卖错帐及更正帐号申请处理作业、违约处理作业、开户与受託买卖交易异常事项之处理作业、客户或同业营业纷争处理及业务收入与记录所规定之作业程序与控制重点执行风险
控管。 
另部分外国证券商除依前述「证券商内部控制制度标準规范」执行风险控管外，亦依其国外总公司之风险管理规定执行作业风险控管，并定期提报总公司瞭解。目前尚未参考财团法人中华民国证券柜檯买卖中心前於93年10月12所公告之「证券商风险管理实务守则」订定其风险管理制度与各类风险管理机制、建立风险管理组织架构、建置风险管理资讯系统、进行风险性之绩效管理与揭露风险管理资讯；另其风险控管系由内部稽核单位执行。